Le Plan d'Épargne Retraite (PER) a remplacé depuis 2019 les anciens PERP, Madelin et contrats Article 83. En 2026, l'offre s'est considérablement étoffée et les différences entre les contrats — notamment sur les frais — peuvent représenter des dizaines de milliers d'euros à la retraite. Ce comparatif PER 2026 vous aide à choisir le contrat le mieux adapté à votre situation.
Les 3 compartiments du PER
Avant de comparer les contrats, il est indispensable de distinguer les trois formes de PER, car ils n'ont pas les mêmes règles de déductibilité ni les mêmes cas de déblocage.
PER Individuel (PERIN) — souscription à titre personnel
Le PERIN est ouvert à tous : salariés, indépendants, demandeurs d'emploi ou retraités. C'est lui que vous souscrivez librement auprès d'une banque, d'un assureur ou d'un courtier en ligne. Les versements volontaires sont déductibles du revenu imposable chaque année.
PER Collectif (PERCOL) — proposé par l'employeur
Le PERCOL (ancien PERCO) est mis en place par l'entreprise. Il est alimenté par l'intéressement, la participation, l'abondement de l'employeur et les jours de CET. L'abondement employeur est exonéré de charges sociales et d'impôt sur le revenu dans certaines limites.
PER Obligatoire (PERO) — catégories de salariés obligées
Le PERO (ancien Article 83) concerne certaines catégories de salariés dans l'entreprise. Les cotisations sont obligatoires pour l'employeur et le salarié, ce qui le différencie du PERCOL. Les sommes accumulées sont en général obligatoirement converties en rente viagère à la retraite.
Les critères pour bien comparer un PER
- Frais d'entrée : prélevés sur chaque versement (0 % à 5 % selon les contrats). Un contrat à 3 % de frais d'entrée ampute directement 3 000 € sur un versement de 100 000 €.
- Frais de gestion annuels : prélevés chaque année sur l'encours (0,50 % à 1,50 %). Sur 25 ans, la différence entre 0,50 % et 1 % représente environ 12 % de capital en moins.
- Qualité et rendement du fonds euros : le fonds en euros est le support garanti. Rendement 2024 : de 1,80 % (banques traditionnelles) à 2,80 % (meilleurs contrats en ligne).
- Nombre et qualité des supports UC : unités de compte (ETF, SCPI, OPCVM). Plus le choix est large, plus la diversification est possible.
- Gestion pilotée à horizon : réallocation automatique vers des actifs sécurisés à l'approche de la retraite. Obligatoire par défaut, mais la gestion libre reste possible.
- Interface digitale et ergonomie : arbitrages en ligne, bulletins de situation, application mobile.
- Service client et accompagnement : réactivité, conseillers spécialisés retraite.
Comparatif des principaux PER 2026
Voici une synthèse des principaux contrats PER Individuels disponibles en France en 2026. Les données de rendement du fonds euros sont celles communiquées pour l'exercice 2024.
| PER | Frais d'entrée | Frais gestion annuels | Fonds euros 2024 | Supports UC | Gestion pilotée |
|---|---|---|---|---|---|
| Linxea Spirit PER | 0 % | 0,50 % | 2,80 % | 700+ | Oui |
| Boursorama Vie PER | 0 % | 0,75 % | 2,10 % | 60 | Oui |
| BNP Paribas PER | 0–2 % | 0,85 % | 1,80 % | 150 | Oui |
| AXA PER Perspectives | 1–3 % | 0,96 % | 2,00 % | 200 | Oui |
| SwissLife PER | 0–3 % | 0,90 % | 2,30 % | 180 | Oui |
| Crédit Agricole PER | 2–3 % | 0,96 % | 1,90 % | 100 | Oui |
PER Linxea Spirit : notre recommandation 2026
Linxea Spirit PER est, à notre sens, le meilleur PER individuel disponible en 2026 pour la grande majorité des profils. Voici pourquoi.
- 0 % de frais d'entrée sur tous les versements, contre jusqu'à 5 % en banque traditionnelle. Sur un versement de 10 000 €, c'est 500 € d'économie immédiate.
- 0,50 % de frais de gestion annuels sur UC — parmi les plus bas du marché. Sur 20 ans avec un encours de 100 000 €, la différence avec un contrat à 1 % dépasse 10 000 €.
- Fonds euros à 2,80 % net en 2024 — l'un des meilleurs rendements du marché sur les supports garantis.
- Plus de 700 supports UC : ETF indiciels, SCPI, OPCVM, produits structurés — une diversification réelle impossible dans les contrats bancaires classiques.
- Gestion pilotée à horizon disponible : sécurisation progressive et automatique à l'approche de votre date de départ estimée.
- Souscription 100 % en ligne en moins de 15 minutes, sans rendez-vous en agence.
PER Boursorama : bon choix si vous êtes déjà client
Le PER Boursorama Vie présente deux atouts indéniables : 0 % de frais d'entrée et une intégration parfaite à l'interface Boursorama si vous y avez déjà votre compte courant ou votre assurance-vie.
Ses limites sont cependant réelles. Le choix de supports UC est restreint à environ 60 unités de compte, ce qui rend la diversification plus difficile pour un portefeuille sophistiqué. Le fonds euros affiche 2,10 % net en 2024, soit 0,70 point de moins que Linxea. Sur 20 ans, cet écart de rendement représente une différence significative.
Notre conseil : si vous souhaitez tout centraliser chez Boursorama et que la simplicité prime, ce contrat reste de qualité. Sinon, Linxea Spirit offre un meilleur rapport performance/coût.
PER en banque traditionnelle : attention aux frais cachés
BNP Paribas, Crédit Agricole, AXA et SwissLife proposent des PER souvent commercialisés en agence, avec accompagnement d'un conseiller. C'est leur principal avantage. Mais les frais peuvent significativement peser sur la performance à long terme.
- Frais d'entrée de 2 à 3 % — voire 5 % sans négociation — sur chaque versement. En agence, ces frais sont systématiquement négociables.
- Frais de gestion de 0,85 % à 0,96 % sur les UC, soit presque le double de Linxea.
- Fonds euros moins performants : BNP à 1,80 %, Crédit Agricole à 1,90 % — un écart structurel lié aux frais de réseau.
- Les contrats AXA et SwissLife offrent un meilleur équilibre et des fonds euros plus performants que les banques mutualistes.
PER entreprise vs PER individuel : lequel choisir ?
Si votre entreprise propose un PERCOL avec abondement, c'est la première chose à exploiter. L'abondement employeur est un rendement immédiat de 50 % à 300 % sur vos versements — impossible à battre avec n'importe quel contrat. Maximisez toujours l'abondement en premier.
Une fois l'abondement épuisé, ou si votre entreprise ne propose pas de PERCOL, le PERIN individuel (Linxea, Boursorama, etc.) devient l'outil le plus intéressant, notamment pour sa déductibilité fiscale sur les versements volontaires.
Les deux sont compatibles et complémentaires. Un cadre peut très bien disposer d'un PERCOL d'entreprise et d'un PERIN personnel ouvert sur Linxea.
Fiscalité du PER : la déductibilité fiscale
L'un des atouts majeurs du PER individuel est la déductibilité fiscale des versements volontaires. Les sommes versées viennent en déduction de votre revenu imposable, dans la limite du plafond épargne retraite.
| Situation | Plafond déductible 2026 | Tranche 30 % | Tranche 41 % | Tranche 45 % |
|---|---|---|---|---|
| Salarié (revenus N-1 = 30 000 €) | 4 637 € (10 % PASS) | 1 391 € | 1 901 € | 2 087 € |
| Salarié (revenus N-1 = 60 000 €) | 6 000 € (10 % revenus) | 1 800 € | 2 460 € | 2 700 € |
| Salarié (revenus N-1 = 100 000 €) | 10 000 € (10 % revenus) | 3 000 € | 4 100 € | 4 500 € |
| Plafond maximum (revenus ≥ 351 936 €) | 35 194 € | 10 558 € | 14 430 € | 15 837 € |
Entrez vos revenus et votre TMI pour estimer votre gain fiscal annuel et la valeur de votre PER à la retraite.
Quand ouvrir un PER : plus tôt c'est ouvert, mieux c'est
La règle générale est d'ouvrir un PER au moins 10 ans avant la retraite pour profiter pleinement des effets des intérêts composés. Mais l'ouvrir plus tôt, même avec de petits versements, est toujours gagnant. Le PER est une enveloppe : tant que vous ne versez pas, les frais de gestion ne s'appliquent pas.
- Dès 30-40 ans : parfait pour les indépendants (ancienne loi Madelin remplacée) et les cadres à TMI élevée.
- À 50-55 ans : c'est là que la déductibilité est la plus utile car les revenus sont au pic et la retraite approche.
- Après 60 ans : possible mais l'horizon de capitalisation est court. La déductibilité reste intéressante si la TMI à la sortie sera plus faible.
- Déblocage pour résidence principale : les moins de 40 ans peuvent l'utiliser comme épargne logement flexible en cas de premier achat.
Sortie du PER : rente viagère ou capital ?
Contrairement à l'ancien PERP, le PER individuel vous laisse le choix à la retraite : sortie en capital (en une fois ou de manière fractionnée), sortie en rente viagère, ou une combinaison des deux.
- Capital : liberté totale, mais les sommes sont imposées à l'IR (versements) et au PFU 30 % (plus-values). Souplesse maximale.
- Rente viagère : revenus garantis à vie, mais imposés comme une pension avec IR + CSG/CRDS à 9,1 %. Intéressant si vous vivez longtemps et si votre TMI à la retraite est faible.
- Sortie fractionnée en capital : permet d'étaler la fiscalité sur plusieurs années en choisissant des années de faible imposition.